Die Abgeltungsteuer und ihre Auswirkungen auf die Kapitalanlagen

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Inhaltsverzeichnis

  Einleitung  4

1  Gesetzliche Regelungen zur Abgeltungsteuer  5

1.1  Allgemeines  5

1.2  Ausnahmeregelung für bestimmte Kapitalerträge  6

1.3  Sparerpauschbetrag  7

1.4  Bemessungsgrundlage  8

1.5  Kirchensteuer  10

1.6  Steuerliche Veranlagungswahlrecht  10

1.7  Verlustverrechnung  11

1.8  Abschaffung der Spekulationsfrist  13

1.9  Abschaffung des Halbeinkünfteverfahrens  14

1.10  Übergangsregelung  15

1.11  Bagatell-Grenzregelung  17

1.12  Devisengeschäfte  17

1.13  Kontenabruf der Finanzbehörden  17

2  Die Abgeltungsteuer im europäischen Vergleich  18

3  Auswirkungen der Abgeltungsteuer auf Kapitalanlagen  19

3.1  Zinserträge  19

3.2  Dividenden und Veräußerungsgewinne  20

3.3  Bausparverträge  20

3.4  Lebensversicherungen  20

3.5  Riester-Verträge  21

3.6  Fonds  21

3.6.1  Rentenfonds  22

3.6.2  Geldmarktfonds  22

3.6.3  Aktienfonds  22

3.6.4  Dachfonds  23

3.6.5  Hedgefonds  23

3.6.6  Offene Immobilienfonds  23

3.7  Fondssparpläne  24

3.8  Zertifikaten und Zertifikatefonds  24

3.9  Abgezinste Anleihen  24

  Zusammenfassung  25

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  Literaturverzeichnis  27

Tabellenverzeichnis 28   

  Abbildungsverzeichnis  28

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Einleitung

Am 6. Juli 2007 stimmte der Bundesrat dem Gesetz zur Unternehmensteuer-reform 2008 zu. Im Rahmen dieses Gesetzes wurde auch die Einführung der Abgeltungssteuer zum 1. Januar 2009 geregelt.

Mit der Einführung der Abgeltungsteuer soll die Attraktivität und Wettbewerbsfähigkeit des deutschen Finanzmarktes verbessert werden. „In Zeiten des freien Kapitalverkehrs und des technischen Fortschritts geht das Kapital zum „besten Wirt“. Dabei sind die Anonymität der Anleger und ein niedriger Steuersatz für Kapitalerträge sehr wichtig.“ ¹ Somit sollten

Anlegergelder in Deutschland bleiben und sogar im Ausland liegendes Kapital zurückgeholt werden.

¹ OBERHUBER, Nadine: Total besteuert. In: Die Zeit, 13/2007, S. 14

² siehe Kapitel 2: „Die Abgeltungsteuer im europäischen Vergleich“

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1 Gesetzliche Regelungen zur Abgeltungsteuer

1.1 Allgemeines

Die Abgeltungsteuer ist eine Erhebungsform der Einkommensteuer. Sie umfasst grundsätzlich alle privaten Einkünfte aus Kapitalvermögen (§ 20 EStG) sowie Gewinne aus privaten Veräußerungsgeschäften (§ 23 EStG). Die Abgeltungssteuer betrifft nur Privatanleger, das heißt steuerlich in Deutschland ansässige Privatpersonen und tritt ab dem 1. Januar 2009 in Kraft ³ .

Kapitaleinkünfte wurden bisher im Rahmen der Einkommensteuererklärung über den § 20 EStG veranlagt und letztlich besteuert. Im Rahmen des Unternehmenssteuerreformgesetzes 2008 wurde mit dem § 32d EStG ein gesonderter Steuertarif für Einkünfte aus Kapitalvermögen geschaffen. Demnach beträgt die Einkommensteuer 25 %. Hinzu kommen der Solidaritätszuschlag von 5,5 % und gegebenenfalls die Kirchensteuer. Somit liegt die tatsächliche Steuerbelastung bei ca. 28 %.

Bisher wurden Zinsen, Beteiligungserträge (z.B. Dividenden, GmbH-Gewinnausschüttungen und Genussrechte), Einnahmen aus stillen Beteiligungen und partiarischen Darlehen sowie Ausschüttungen oder Thesaurierungen ausländischer Investmentfonds besteuert. Ab 2009 werden zusätzlich im Bereich der Einkünfte aus Kapitalvermögen besteuert:

S Veräußerungsgewinne aus Wertpapieren unabhängig von der Haltedauer (siehe 1.8)

S Veräußerung von Anteilen an einer vermögensverwaltenden Personengesellschaft, die Wirtschaftsgüter hält, die isoliert betrachtet der Abgeltungsteuer unterliegen (z.B. Wertpapiere), S Erträge und Wertzuwächse aus Investmentfonds und Finanzinnovationen, S Stillhalterprämien aus Optionsgeschäften,

³ §52a EStG Abs. 1: „…auf Kapitalerträge anzuwenden, die dem Gläubiger nach dem 31. Dezember 2008 zufließen…“

§52a EStG Abs. 12: „…auf Veräußerungsgeschäfte anzuwenden, bei denen die Wirtschaftsgüter nach dem 31. Dezember 2008 … angeschafft wurden.“

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S Veräußerungsgeschäfte aus privaten Terminmarktgeschäften, S Wertzuwächse aus Abtretung von Forderungen aus stillen Beteiligungen sowie der Vereinnahmung des entsprechenden Auseinandersetzungsguthabens,

S Bagatellzinsen (Sichteinlagen mit Zinssatz unter 1 % oder Zinsen von weniger als 10 €),

S teilweise die Leistungen aus Lebensversicherungen, wenn der Vertrag nach dem 31.12.2004 abgeschlossen wurde, S Einnahmen aus stillen Beteiligungen, S Zinsen aus Hypotheken und Grundschulden, S Bezüge aus der Auflösung einer Gesellschaft.

Die Abgeltungssteuer wird von dem kontoführenden Kreditinstitut einbehalten und direkt ans Finanzamt abgeführt. Dadurch entfällt die Angabe der Kapitaleinkünfte in der Einkommensteuererklärung. Dies gilt nicht bei ausländischen Kapitalerträgen. Die ausländischen Kapitalerträge sind wie bisher jährlich per Veranlagung in der Steuererklärung anzugeben. Im Ausland einbehaltene Quellensteuern können - soweit sie im Inland anrechenbar sind - weiterhin geltend gemacht werden. 4

Beispiel: Anrechnung ausländischer Steuern

Kunde erhält eine ausländische Dividende in Höhe von 85 € (Brutto: 100 €; ausländische Quellensteuer 15 €). Ertrag 100,00 € Abgeltungsteuer (100*25%) 25,00 € ausländische Quellensteuer 15,00 € abzuführende Abgeltungsteuer 10,00 €

1.2 Ausnahmeregelung für bestimmte Kapitalerträge

Folgende Anlageformen unterliegen nicht der Abgeltungsteuer, es gelten die bisherigen Regelungen unverändert weiter:

S Immobilien: Verkaufsgewinne sind steuerfrei, wenn zwischen Kauf und sind; ⁵ Verkauf mindestens 10 Jahre vergangen

⁴ §32d EStG Abs. 5

⁵ §22 EStG Abs. 1

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eigengenutzte Immobilien können wie bisher jederzeit steuerfrei weiterveräußert werden;

Mieten und Pachterlöse unterliegen dem persönlichen Steuersatz S Mobilien (Kunstgegenstände, Edelmetalle etc.): Verkaufsgewinne sind steuerfrei, wenn zwischen Kauf und Verkauf mindestens ein Jahr vergangen ist; für die Wirtschaftsgüter, die zur Einkunftserzielung eingesetzt werden, gilt Haltefrist von 10 Jahren S Private Rentenversicherungen: nur der Ertragsanteil ist mit dem persönlichen Steuersatz zu versteuern

S Riester- und Rürup-Renten: die gesamte Rente ist mit dem persönlichen Steuersatz zu versteuern

1.3 Sparerpauschbetrag

Der Sparerpauschbetrag ist der jährliche Freibetrag, bis zu dem Einkünfte aus Kapitalanlagen steuerfrei sind. ⁶ Die Höhe des Sparerfreibetrags ändert sich mit Einführung der Abgeltungssteuer nicht. Allerdings werden Sparerfreibetrag und Werbungskostenpauschale ab 2009 zu einem Sparerpauschbetrag zusammengefasst (siehe Abbildung 1).

Abbildung 1 Sparerpauschbetrag

⁶ §20 EStG Abs. 9