Schon Mitte der 60er Jahre wurde erkannt, dass bei diversifizierten Unternehmen eine Analyse des Unternehmens lediglich auf der Basis von aggregierten Daten nicht mehr möglich ist. Da die Unternehmen mit der Zeit immer größer wurden, ihre Produkte und Dienstleistungen zunehmend erweitert haben und in immer mehr Länder expandiert sind, ist ein Einblick für Adressaten des Jahresabschlusses in die unterschiedlichen Geschäftsbereiche unabdingbar geworden. Diese Möglichkeit des Einblicks soll die Segmentberichterstattung als ergänzender Bestandteil des Konzernabschlusses leisten. Daher ist die Segmentberichterstattung Teil der beiden wichtigsten und international anerkannten Rechnungslegungsstandards IFRS und US-GAAP.
In den US-GAAP wird die Segmentberichterstattung von SFAS 131 geregelt, der den Management-Approach zugrunde legt. Demgegenüber liegt der Segmentberichterstattung im IFRS nach IAS 14 der Risk-and-Reward-Approach zugrunde. Insbesondere aufgrund der mutmaßlich höheren Entscheidungsnützlichkeit des Management-Approach für den Jahresabschlussadressaten wurde SFAS 131 weitgehend durch den IAS 14 ersetzenden IFRS 8 übernommen.
Ob die Umstellung eine erhöhte Entscheidungsnützlichkeit und einen besseren Einblick in das Unternehmen ermöglicht, wird in dieser Arbeit anhand der DAX-30-Unternehmen am Beispiel von der Halbjahresberichterstattung zum 30.06.2009 untersucht. Zunächst werden die Bedeutung und Ziele der Segmentberichterstattung dargelegt. Anschließend wird der neue Standard IFRS 8 erläutert und die Unterschiede zu IAS 14 aufgezeigt. Daran schließt sich eine Betrachtung aus Sicht der Adressaten und der Unternehmen hinsichtlich der sich ergebenden Chancen und Risken der Umstellung an.
Wie sich jedoch die Umstellung von IAS 14 auf IFRS 8 in der Praxis auswirkt, wird anhand einer empirischen Studie der Unternehmen im DAX 30 untersucht und anhand der Allianz SE und Deutschen Lufthansa AG detailliert beschrieben.
Inhaltsverzeichnis
1 Einleitung
2 Bedeutung und Ziele der Segmentberichterstattung
3 Berichterstattung nach IFRS 8 im Vergleich mit IAS 14
3.1 Anwendungsbereich
3.2 Abgrenzung der Segmente
3.2.1 Management-Approach im IFRS 8
3.2.1.1 Verantwortliche Unternehmensinstanz
3.2.1.2 Ertragspotenzial der Geschäftssegmente
3.2.1.3 Zusammenfassung ähnlicher Geschäftssegmente
3.2.2 Risk-and-Reward-Approach im IAS 14
3.3 Bestimmung der berichtspflichtigen Segmente
3.3.1 Quantitative Schwellenwerte
3.3.2 Veränderungen innerhalb des Unternehmens
3.4 Auszuweisende Segmentinformationen
3.4.1 Qualitative Angabepflichten
3.4.2 Quantitative Angabepflichten
3.4.3 Segmentbilanzierungs- und -bewertungsmethoden
3.4.4 Überleitungsrechnung
3.4.5 Angaben auf Unternehmensebene
3.5 Segmentberichterstattung im Halbjahreszwischenbericht
3.6 Konvergenz zu US-GAAP
4 Chancen und Risiken der Umstellung
4.1 Aus Sicht der Adressaten
4.1.1 Aufgaben der Segmentberichterstattung
4.1.2 Vermittlung entscheidungsrelevanter Informationen
4.1.3 Gestaltungsspielräume im Spannungsfeld der Unternehmensziele und ihre Folgen
4.1.3.1 Darlegung der Gestaltungsspielräume
4.1.3.2 Folgen der Zielausrichtung
4.1.4 Vergleichbarkeit
4.2 Aus Sicht der Unternehmen
5 Praktische Auswirkungen am Beispiel der Allianz SE und Deutschen Lufthansa AG in der Halbjahresberichterstattung
5.1 Empirische Analyse der DAX-30-Unternehmen
5.1.1 Segmentabgrenzung
5.1.2 Offenlegung der wichtigsten Segmentdaten
5.1.3 Bewertungsmethoden und Überleitungsangaben
5.1.4 Offenlegung von Erläuterungen und zusätzlichen Angaben
5.2 Darstellung der Segmentberichterstattung
5.2.1 Allianz SE
5.2.1.1 Veränderungen der Segmente aufgrund der Umstellung von IAS 14 auf IFRS 8
5.2.1.2 Qualitative Angabepflichten und Angaben auf Unternehmensebene
5.2.1.3 Quantitative Angabepflichten
5.2.1.4 Überleitungsrechnung
5.2.1.5 Zusätzliche und freiwillige Angaben
5.2.2 Deutsche Lufthansa AG
5.2.2.1 Veränderungen der Segmente aufgrund der Umstellung von IAS 14 auf IFRS 8
5.2.2.2 Qualitative Angabepflichten und Angaben auf Unternehmensebene
5.2.2.3 Quantitative Angabepflichten
5.2.2.4 Überleitungsrechnung
5.2.2.5 Zusätzliche und freiwillige Angaben
6 Fazit
Zielsetzung und Themenfelder
Die vorliegende Arbeit untersucht, inwieweit die Umstellung von IAS 14 auf IFRS 8 die Entscheidungsnützlichkeit der Segmentberichterstattung erhöht und einen transparenteren Einblick in die Unternehmensstrukturen ermöglicht. Anhand der DAX-30-Unternehmen sowie vertiefender Fallstudien zur Allianz SE und Deutschen Lufthansa AG wird analysiert, wie der neue "Management-Approach" in der Praxis angewandt wird und welche Auswirkungen sich für Adressaten und Unternehmen ergeben.
- Vergleich der Rechnungslegungsstandards IAS 14 und IFRS 8
- Analyse des "Management-Approach" im Rahmen der IFRS-Rechnungslegung
- Empirische Untersuchung der Segmentierungspraxis bei DAX-30-Unternehmen
- Diskussion von Chancen und Risiken der Umstellung (Gestaltungsspielräume)
- Praxisbeispiele zur Halbjahresberichterstattung
Auszug aus dem Buch
3.2.1 Management-Approach im IFRS 8
IFRS 8 setzt konsequent den Management-Approach um. Dabei basiert die Abgrenzung der Segmente auf den Informationen, die intern im Unternehmen für Entscheidungen herangezogen werden. Kerngedanke dabei ist, dass die Unternehmen innerhalb ihrer internen Berichtssysteme für die Zwecke der Unternehmenssteuerung maßgeschneiderte Informationen benötigen. Es wird im Idealfall davon ausgegangen, dass das interne Berichtssystem so ausgestaltet ist, dass die darauf basierenden Entscheidungen den Unternehmenswert maximieren.
Diese Überlegungen sind auch im Shareholder-Value Gedanken enthalten. Die Ausrichtung des internen Berichtssystems und somit die Ausrichtung der Steuerung des Unternehmens am Unternehmenswert hat zur Folge, dass sich die Entscheidungen innerhalb des Unternehmens primär an den Interessen der Shareholder orientieren. Daher kann zusammenfassend festgestellt werden, dass der Management-Approach die Informationen wiedergibt, die einerseits das Unternehmen zur Steuerung nutzt und die andererseits für Shareholder relevant sind.
Im IFRS-Framework wird unterstellt, dass die Informationswünsche innerhalb eines IFRS-Abschlusses durch die Shareholder dominiert werden, weil sie am ehesten die Wünsche der Stakeholder vereinen. Durch das Heranziehen der internen Informationen werden die Unternehmen in die Lage versetzt, die Segmente zuverlässig und zeitlich schnell zu bestimmen. Außerdem erwartet sich das IASB durch den Management-Approach vor allem, dass eine größere Anzahl an berichtspflichtigen Segmenten ausgewiesen wird, dem Adressaten ein Einblick in das Unternehmen aus Sicht des Managements gewährt wird und dass es dem Unternehmen ermöglicht wird, zeitnah Segmentinformationen für die Zwischenberichte zur Verfügung zu stellen.
Zusammenfassung der Kapitel
1 Einleitung: Diese Einleitung führt in die Problematik der Segmentberichterstattung ein und erläutert den Paradigmenwechsel vom "Risk-and-Reward-Approach" (IAS 14) hin zum "Management-Approach" (IFRS 8).
2 Bedeutung und Ziele der Segmentberichterstattung: Dieses Kapitel erläutert, warum eine Segmentierung für Adressaten notwendig ist, um die Ertragskraft und Risiken diversifizierter Unternehmen besser beurteilen zu können.
3 Berichterstattung nach IFRS 8 im Vergleich mit IAS 14: Dieser Hauptteil analysiert detailliert die methodischen Unterschiede zwischen den beiden Standards, insbesondere hinsichtlich Anwendungsbereich, Abgrenzungskriterien und Angabepflichten.
4 Chancen und Risiken der Umstellung: Hier werden die Auswirkungen der Umstellung aus der Perspektive von Adressaten und Unternehmen beleuchtet, wobei ein besonderer Fokus auf den Gestaltungsspielräumen liegt.
5 Praktische Auswirkungen am Beispiel der Allianz SE und Deutschen Lufthansa AG in der Halbjahresberichterstattung: Dieses Kapitel präsentiert die empirische Untersuchung der DAX-30-Unternehmen sowie eine detaillierte Fallanalyse der zwei genannten Konzerne.
6 Fazit: Das abschließende Kapitel fasst die zentralen Erkenntnisse zusammen und kommt zu dem Schluss, dass die Umstellung in der Praxis bei DAX-30-Unternehmen weniger einschneidende Veränderungen bewirkt hat, als theoretisch diskutiert.
Schlüsselwörter
Segmentberichterstattung, IFRS 8, IAS 14, Management-Approach, Risikomanagement, DAX 30, Halbjahresberichterstattung, Geschäftssegmente, Überleitungsrechnung, Unternehmenssteuerung, Finanzberichterstattung, Bilanzierungsmethoden, Investorenkommunikation, Transparenz, Konzernabschluss.
Häufig gestellte Fragen
Worum geht es in dieser Bachelorarbeit grundsätzlich?
Die Arbeit analysiert den Übergang von der Segmentberichterstattung nach IAS 14 zu IFRS 8 und untersucht, ob dieser Wechsel durch den neuen "Management-Approach" die Qualität und Transparenz der Unternehmensinformationen für Adressaten tatsächlich verbessert.
Welches sind die zentralen Themenfelder der Analyse?
Im Zentrum stehen der Vergleich der Rechnungslegungsstandards, die empirische Überprüfung der Segmentierungspraxis bei DAX-30-Unternehmen sowie die Diskussion der subjektiven Gestaltungsspielräume durch das Management.
Was ist das primäre Forschungsziel?
Das Ziel ist zu prüfen, ob die Umstellung auf IFRS 8 zu einer erhöhten Entscheidungsnützlichkeit der Berichte führt und wie Unternehmen diese neuen Freiheiten nutzen, ohne die Vergleichbarkeit für externe Dritte zu gefährden.
Welche wissenschaftliche Methode kommt zum Einsatz?
Es wird eine Kombination aus theoretischer Fundierung durch Literaturanalyse und einer empirischen Studie angewandt, welche die Halbjahresberichte der DAX-30-Unternehmen sowie detaillierte Fallbeispiele (Allianz SE, Deutsche Lufthansa AG) auswertet.
Was sind die wesentlichen Inhalte des Hauptteils?
Der Hauptteil befasst sich mit der Definition von berichtspflichtigen Segmenten, den Anforderungen an die Offenlegung (qualitativ und quantitativ) und dem Vergleich zur US-GAAP-Rechnungslegung sowie den Auswirkungen auf die Praxis.
Welche Schlüsselwörter charakterisieren die Untersuchung?
Die Arbeit lässt sich durch Begriffe wie Segmentberichterstattung, Management-Approach, IFRS 8, IAS 14, DAX 30, Bilanzierung und Transparenz definieren.
Wie verändert der Management-Approach die Segmentierung bei der Allianz SE?
Die Allianz SE hat durch die Umstellung ihre Segmente neu definiert, was zu einer Erhöhung von fünf auf vierzehn Segmente führte, um die interne Organisationsstruktur nach dem Verkauf der Dresdner Bank besser abzubilden.
Warum haben einige Unternehmen den IFRS 8 vorzeitig angewandt?
Viele der im NYSE gelisteten Unternehmen wendeten den Standard vorzeitig an, da sie bereits nach US-GAAP berichteten und die IFRS-Regelungen dem US-Standard sehr nahekommen, was den Anpassungsaufwand minimierte.
Ist die Vergleichbarkeit zwischen Unternehmen unter IFRS 8 gewährleistet?
Die Arbeit kommt zu dem Schluss, dass die Vergleichbarkeit durch fehlende einheitliche Definitionen erschwert wird, jedoch durch die freiwillige Angabe mehrerer Ergebnisgrößen durch die DAX-30-Unternehmen in der Praxis weitgehend sichergestellt bleibt.
Welches Fazit zieht der Autor zur Relevanz der Umstellung?
Die theoretisch befürchteten massiven Auswirkungen durch Gestaltungsspielräume sind bei den untersuchten DAX-30-Unternehmen in der Praxis weniger stark ausgeprägt als erwartet; die Qualität der Berichterstattung blieb auf einem hohen Niveau.
- Quote paper
- Robert Engelhardt (Author), 2009, Der Management-Approach in der Segmentberichterstattung nach IFRS 8, Munich, GRIN Verlag, https://www.grin.com/document/139186
