Islamic  Banking  I

Inhaltsverzeichnis

Abk  rzungsverzeichnis  III

Abbildungsverzeichnis.   IV

1  Einleitung  1

1.1  Ausgangslage und Zielsetzung.  1

1.2  Abgrenzung und Aufbau der Thesis.  2

2  Grundlagen des Islamic Banking  3

2.1  Definition Islamic Banking.  3

2.2  Scharia  3

2.3  Schl sselprinzipien.  5

2.3.1  Riba  5

2.3.2  Gharar.  7

2.3.3  Maysir  8

2.3.4  Halal  8

3  Instrumente des Islamic Banking.  9

3.1  Kreditbasierte Instrumente.  9

3.1.1  Murabahah.  10

3.1.2  Qard Hasan  11

3.2  Kapitalbasierte Instrumente  11

3.2.1  Mudarabah.  12

3.2.2  Musharakah  13

3.3  Weitere Instrumente  14

3.3.1  Ijarah  14

3.3.2  Wadiah  15

3.3.3  Wakalah.  15

4  Potenzialanalyse f r Islamic Banking in Deutschland  16

4.1  Zahlen und Fakten zur Muslimischen Bev lkerung  16

4.2  Quantifizierung der Nachfrage.  18

4.3  Weiteres Marktpotential  19

4.4.  Res mee  20

Islamic  Banking  II

5  Islamisches Finanzdienstleistungsangebot  21

5.1  Konten und Karten  21

5.1.1  Islamische Konten.  21

5.1.2  Islamische Zahlungsverkehrskarten.  22

5.2  Finanzierungen.  23

5.2.1  Islamische Konsumentenkredite  23

5.2.2  Islamische Baufinanzierungen.  23

5.3  Kapitalmarktanlagen.  24

5.3.1  Islamische Anleihen (Sukuk)  24

5.3.2  Islamische Aktienanlagen.  26

5.3.3  Islamische Investmentfonds  27

5.4  Islamische Versicherungen (Takaful)  28

6  Anforderungen an Anbieter von Islamic Banking.  32

6.1  Organisatorische Anforderungen  32

6.2  Scharia Board.  33

6.3  Vertrieb  35

6.3.1  Mitarbeiter  35

6.3.2  Vertriebsnetz.  35

6.3.3  Marketing  36

6.4.  Risikomanagement  37

6.5  Weitere Anforderungen  41

7  Schlussbetrachtung  42

Glossar   V

Literaturverzeichnis   VI

Abk€rzungsverzeichnis

Abb. Abbildung

bzw. beziehungsweise

ca. circa

d.h. das heiƒt

Diss. Dissertation

etc. et cetera

ff. folgende

ggfs. gegebenenfalls

Hrsg. Herausgeber

Kap. Kapitel

konven. konventionellen

kg Kilogramm

Mio. Millionen

Mrd. Milliarden

Nr. Nummer

o.O. Ohne Ortsangabe

o.S. Ohne Seitenangabe

o.V. Ohne Verfasser

p.a. per anno

S. Seite

SPV Special Purpose Vehicle

Univ. Universit€t

z.B. zum Beispiel

zugel. zugelassene

Islamic  Banking  

Abbildungsverzeichnis   

Abb.  1: Instrumente des Islamic Banking  

Abb.  2: Struktur des Murabahah Instruments  

Abb.  3: Struktur des Mudarabah Instruments  

Abb.  4: Struktur des Musharakah Instruments.  

Abb.  5: Struktur des Ijarah Instruments.  

Abb.  6: Wirtschaftsdaten der t rkischen Bev lkerung in Deutschland.  

Abb.  7: Religiosit t der t rkischen Muslime in Deutschland  

Abb.  8: Zusammenfassung der empirischen Ergebnisse  

Abb.  9: Struktur eines Sukuk  

Abb.  10: Takaful auf Mudarabah-Basis.  

Abb  11: Risiken in "Islamic Windows"  

1 Einleitung

1.1 Ausgangslage und Zielsetzung

Islamic Banking ist zurzeit weltweit in aller Munde. Die Berichterstattung und die Anzahl der Konferenzen zu diesem Thema „ insbesondere in nicht muslimischen L€ndern „ hat in den letzten Jahren enorm zugenommen. ¹ Dies resultiert zum einem aus den hohen Wachstumsraten von ca. 20% pro Jahr und zum anderem auf die geringe Aussch‚pfung bzw. S€ttigung des Islamic Banking Marktes. 2

Damit einhergehend betreiben immer mehr internationale Banken wie HSBC, BNP Paribas und UBS im Nahen Osten und auch in Ihren Heimatl€ndern erfolgreich Islamic Banking. Gerade in Groƒbritannien und den USA werden sehr erfolgreich Islam kon-forme Finanzdienstleistungen an die dort lebende muslimische Bev‚lkerung abgesetzt. 3

Dagegen ist das vorhandene Marktpotenzial, welches die in Kontinentaleuropa lebende muslimische Minderheit bietet, noch weitestgehend unerschlossen, insbesondere in Deutschland. ⁴ Allerdings sind deutsche Banken und Finanzdienstleister, wie z.B. die Allianz oder die Deutsche Bank, auch im Islamic Banking aktiv, jedoch beschr€nken sich die Aktivit€ten auf den Nahen Osten. ⁵ Dabei ergeben sich bei einer zielgerichteten Ansprache der Bedrfnisse der muslimischen Minderheit in Deutschland groƒe Wachstumsm‚glichkeiten fr Banken und Finanzdienstleister. 6

Ferner sind gerade die Banken und Finanzdienstleister in Deutschland aufgrund des starken Wettbewerbs im Privatkundengesch€ft auf der Suche nach neuen M‚glichkeiten Marktanteile zu gewinnen bzw. zu halten. Daher wird verst€rkt ber eine nischen- oder zielgruppenspezifische Angebotsstrategie versucht ⁷ , sich den Wnschen, …ngsten und Bedrfnissen einer klar definierten Kundenschicht zuzuwenden um Wachstumspotenziale zu heben. 8

Somit sollte ein Islamic Banking Angebot im deutschen Privatkundenmarkt, aufgrund eines bisher fehlenden nischen- bzw. zielgruppenspezifischen Angebotes fr die ca. 3,4 Mio. Muslime in Deutschland, die Chance bieten fr die Banken und Finanzdienstleister signifikante Marktanteile zu gewinnen. 9

Doch ist dieses neue Gesch€ftsfeld wirklich zukunftstr€chtig, nach welchen Prinzipien funktioniert es, welche Besonderheiten mssen beachtet werden, welche Anforderungen

¹ Vgl. Gassner / Wackerbeck (2007), S. 13.

² Vgl. Wackerbeck (2006), S. 452.

³ Vgl. Gassner (2003), S. 732.

⁴ Vgl. Siddiqui (2007), S. 12

⁵ Vgl. Middendor (2008), S. 25.

⁶ Vgl. Siddiqui (2007), S. 12.

⁷ Vgl. Swoboda (2004), S. 41.

⁸ Vgl. Rauscher (2006), S. 20.

⁹ Vgl. Ashrati (2008), S. 1.

mssen erfllt werden damit eine erfolgreiche und profitable Etablierung im Markt erfolgen kann, und lohnt sich der Aufwand berhaupt? Diese und €hnliche Fragen stellen sich, wenn Banken und Finanzdienstleister versuchen, die sich bietenden Chancen eines Islamic Banking Angebots realisieren zu wollen.

Die vorliegende Bachelor-Thesis verfolgt das Ziel, diese zuvor gestellten Fragen zu be-antworten, und ein Verst€ndnis fr die zugrunde liegende Philosophie des islamischen Finanzwesens zu schaffen.

1.2 Abgrenzung und Aufbau der Thesis

Die Thesis beleuchtet nur die Aspekte des Islamic Banking, die relevant fr die Themenstellung sind. Darber hinausgehende oder vertiefende Einblicke in die geschichtlichen, ethischen und moralischen Aspekte, verschiedene Interpretationen der rechtlichen Grundlagen des Islams und weiterfhrende islamische Finanzierungstechniken sind nicht Bestandteil dieser Thesis.

Generell werden in dieser Thesis um die Authentizit€t zu erhalten und fr interessierte Leser die Zuordnung in weiterfhrender Literatur zu erleichterten, die arabischen Begriffe verwendet. Weiterhin wird der Begriff Islamic Banking, islamisches Finanzwesen oder €hnliche Bezeichnungen nur im Bezug mit Scharia-Konformer Gesch€ftst€tigkeit verwandt.

Des Weiteren werden zur vereinfachten Lesbarkeit in dieser Thesis nicht stets die m€nnliche und die weibliche Form von Begriffen und Personen verwandt, sondern immer nur eine Form.

Nach diesen einleitenden Worten und Hinweisen werden im Kapitel 2 die wichtigsten Begriffe definiert und erl€utert. Weiterhin werden die Besonderheiten und grunds€tzlichen Prinzipien des Islamic Banking aufgezeigt. Darauf aufbauend werden im Kapitel 3 die speziell entwickelten Instrumente bzw. Techniken des islamischen Finanzwesens vorgestellt. Nach Erl€uterung dieser wichtigen Grundlagen wird im daran anschlieƒenden Kapitel 4 aufgezeigt, welches Marktpotenzial in Deutschland besteht und welche Wnsche und Bedrfnisse in Finanzangelegenheiten die muslimische Minderheit in Deutschland hat.

Anschlieƒend wird in den Kapiteln 5 und 6 aufgezeigt, wie das Produktangebot ausgestaltet werden muss und welche Anforderungen auf den Anbieter eines Islamic Banking Angebots zukommen. Insbesondere in Fragen der Organisation, des Vertriebs und des Risikomanagements. Abschlieƒend wird im Kapitel 7 ein Fazit ber die zentrale Fragestellung der Thesis nach der Zukunftstr€chtigkeit von Islamic Banking in Deutsch- land gezogen.

2 Grundlagen des Islamic Banking

Im folgenden Teil wird das Konzept des Islamic Banking erl€utert und definiert. Weiterhin werden die zentralen Begriffe, Rechtsgrundlagen und Schlsselelemente des Islamic Banking erl€utert und charakterisiert.

2.1 Definition Islamic Banking

Islamic Banking umfasst jede Form von Finanzdienstleistungen, die im Einklang mit der Scharia stehen. ¹⁰ Das bedeutet die Verbote Riba, Gharar und Maysir werden bercksichtigt respektive eingehalten. Dabei basiert Islamic Banking auf dem Prinzip von Kooperation und Verantwortung. In allen gesch€ftlichen Aktivit€ten mssen die ethisch moralischen Normen des islamischen Rechts beachtet werden. Damit werden im Islamic Banking die moralischen, ethischen und sozialen Belange auf gleiche Ebene mit den finanziellen Belangen gestellt. 11

Insbesondere die Prinzipien der Risiko-, Gewinn- und Verlustteilung sind als elementar im islamischen Finanzwesen anzusehen und zu beachten. ¹² Die get€tigten Investitionen mssen sich in dem genau definierten Bereich des Erlaubten bewegen. Dieser Bereich wird im islamischen mit Halal bezeichnet und stellt den Kern der ethischen Grunds€tze des Islams dar. 13

Nur wenn dieses Grunds€tze und Prinzipien eingehalten sind, handelt es sich um ein Scharia-Konformes Islamic Banking, das dann entsprechend von gl€ubigen Muslimen genutzt werden darf.

2.2 Scharia

Im Rahmen des Islamic Banking taucht immer wieder der Begriff Scharia auf. Ebenso wird immer von Scharia-Konformen Produkten gesprochen. ¹⁴ Da die Scharia das zentrale Rechtselement in der Muslimischen Gesellschaftsordnung darstellt, und somit auch das Finanzwesen betrifft, wird dieses im Folgenden n€her betrachtet.

Die Scharia ist das islamische Recht, wobei der Begriff wesentlich weiter gefasst wird als unser westlicher Rechtsbegriff ¹⁵ . In der Scharia werden alle Belange des Menschen, sowohl private als auch ‚ffentliche, geregelt. So umfasst die Scharia Regelungen und Vorschriften zur K‚rperhygiene, zum Handels-, Familien- und Strafrecht. Weiterhin wird ein famili€rer und religi‚ser Verhaltenskodex vorgeben. 16

¹⁰ Vgl. Schnemann (2007), S. 10.

¹¹ Vgl. Altundag / Haldi (2005), S. 23-26.

¹² Vgl. Iqbal (2007), S. 24-25.

¹³ Vgl. Altundag / Haldi (2005), S. 23-25.

¹⁴ Vgl. Altundag / Haldi (2005), S. 34.

¹⁵ Vgl. Stoll (1991), S. 10.

¹⁶ Vgl. Arbeitskreis Religion und Menschenrechte (2008), o.S..

Dabei speist sich die Scharia aus zwei prim€ren Rechtsquellen, dem Koran und die Sunna. Der Koran ist das heilige Buch im Islam. ¹⁷ Nach muslimischer †berzeugung enth€lt der Koran das Wort Gottes, welches der Prophet Mohammed durch den Erzengel Gabriel empfangen und niedergeschrieben hat. ¹⁸ Bei der Sunna handelt es sich um Taten und Aussprche von Mohammed, die seine Anh€nger nach seinem Tod zusammengefasst und niedergeschrieben haben. 19

Weiterhin besteht die Scharia noch aus zwei weiteren sekund€ren Rechtsquellen, der Ijma und der Qiyas. 20

Ijma bedeutet soviel wie Konsens und ist die †bereinstimmung aller islamischen Rechtsgelehrten in einer Rechtsfrage, die nicht aus den prim€ren Rechtsquellen gekl€rt werden konnte. Dafr mssen alle Rechtsgelehrten bereinstimmend die gleiche Meinung ausdrcklich und unwiderruflich vertreten. Dann ist der Konsens auf Dauer verpflichtend und unwiderruflich. 21

Qiyas bedeutet in der islamischen Rechtswissenschaft soviel wie Analogie bzw. Analogieschluss. ²² Dabei wird fr einen zu regelnden Sachverhalt in den vorhandenen Rechtsquellen nach Vorschriften, die fr €hnliche Sachverhalte formuliert wurden, gesucht. ²³ Diese werden dann entsprechend modifiziert und bertragen auf den zu regelnden Sachverhalt. 24

Anzumerken ist, dass im Islam wie in vielen anderen Religionen auch, verschiedene Rechtsstr‚mungen existieren, die die Scharia und somit die Rechtsquellen unterschiedlich beurteilen, interpretieren und anwenden respektive auslegen. Somit existiert kein einheitlicher Rechtsrahmen im Islam, da je nachdem welcher Rechtsstr‚mung die Rechtsgelehrten angeh‚ren bzw. welche Rechtstr‚mung in Entscheidungsgremien berwiegt, unterschiedliche oder widersprechende Entscheidungen zu gleichen Sachverhalten entstehen k‚nnen. ²⁵ Auf diese Problematik wird im weiteren Verlauf der Arbeit noch detaillierter eingegangen.

Aus den Rechtsquellen der Scharia leitet sich fr das islamische Finanzwesen das elementare Prinzip der Gewinn- und Verlustteilung ab. Das eingesetzte Kapital soll nicht nur als Kapitalanlage gesehen werden, die einen m‚glichst hohen Gewinn erzielt, sondern auch dem Gemeinwohl, z.B. in Form von Infrastrukturmaƒnahmen dienen. 26

¹⁷ Vgl. Afzal (2001), S. 9.

¹⁸ Vgl. Altundag / Haldi (2005), S. 36.

¹⁹ Vgl. von Pock (2007), S. 23.

²⁰ Vgl. Bergmann (2008), S. 27.

²¹ Vgl. Nienhaus (1982), S. 80-84.

²² Vgl. Farah (2003), S. 193.

²³ Vgl. Nienhaus (1982), S. 83.

²⁴ Vgl. Bergmann (2008), S. 28.

²⁵ Vgl. Altundag / Haldi (2005), S. 39-43.

²⁶ Vgl. Bergmann (2008), S. 38.

Ferner sollen die Gesch€ftspartner gegenseitig von der Zusammenarbeit profitieren und nicht nur auf Kosten der einen Seite Gewinn erwirtschaften. ²⁷ Dieser Geist bzw. diese Denkweise der Scharia ist auch fr Banken von Bedeutung, da auch sie angehalten sind, mit ihren Kunden die Gesch€ftsbeziehung gemeinsam und kooperativ zu gestalten und somit Risiken, Gewinne und Verluste aus den Gesch€ften zu teilen. 28

Der weitere ethisch-moralische Werterahmen fr das Finanzwesen l€sst sich aus der Scharia an vier charakteristischen Elementen bzw. Verboten ableiten. Bei diesen Elementen handelt es sich um Riba, Gharar, Maysir und Halal, die zugleich deutlich die Unterschiede zum westlichen Finanzsystem aufzeigen. 29

2.3 Schl€sselprinzipien

2.3.1 Riba

Riba kann mit Zins, Zunahme oder Wucher bersetzt werden, ³⁰ und ist im Islamischen Finanzwesen ausdrcklich verboten. Dabei ist es nach g€ngiger Rechtsauffassung unerheblich ob es sich um Wucherzinsen oder eine normale Zinszahlung handelt, beides ist strikt verboten. 31

Das strikte Riba-Verbot wird zu einem aus dem Koran abgeleitet. Dort heiƒt es in der Sure 2 Vers 275:

€Die den Zins verzehren, stehen nicht anders da, als der, den der Satan mit einem Griff niederschlgt. Denn sie sagen: €Handel und Zinsnahme sind gleich‚. Gott aber hat den Handel erlaubt und die Zinsnahme verboten. Wenn zu jemandem Mahnung von seinem Herrn kommt und er dann aufhƒrt, dann gehƒrt ihm, was vorausgegangen ist. Seine Sache steht bei Gott. Die es aber wieder tun, das sind die Gefhrten des Feuers. Ewig sind sie darin.‚ 32

Damit ist - wenn auch martialisch ausgedrckt - klar, Zinsnahme ist strikt untersagt und Gewinne aus Handelst€tigkeiten werden fundamental anders beurteilt als Gewinne aus dem Verleih von Geld. Somit bezieht sich das Riba-Verbot nur auf den Geldzins, andere Zinsarten wie zum Beispiel Mietzins oder Handelsgewinne sind nicht verboten. 33

Dies bedeutet im Umkehrschluss, dass Zinsen auf Darlehen oder Zinsen fr Einlagen verboten sind, und somit den zentralen Unterschied zum westlichen Finanzsystem dar-

²⁷ Vgl.Altundag / Haldi (2005), S. 24.

²⁸ Vgl. Khan (2005), S. 136.

²⁹ Vgl. Gassner / Wackerbeck (2007), S. 25.

³⁰ Vgl. Stoll (1991), S. 11.

³¹ Vgl. Hamidullah (1991), S. 200.

³² Zirker (2007), S. 40.

³³ Vgl. Gassner / Wackerbeck (2007), S. 29.

stellen, ³⁴ in dem Zinsen die zentrale Rolle zur Stabilisierung und Regulierung der Wirtschaftssysteme spielen. 35

Zum anderen l€sst sich das Riba-Verbot noch spezifischer aus der Sunna ableiten und weiter unterscheiden. ³⁶ In der Sunna wird nach Riba Al-Nassiah und Riba al-Fadl unterschieden. 37

Unter Riba Al-Nassiah f€llt im Wesentlichen das Zinsverbot beim Geldverleih bzw. das Zinsverbot das aus dem Koran abgeleitet wird, erg€nzend kommen weitere Verbote hinzu wie das Verbot der Koppelung eines Kreditvertrages mit der Verpflichtung zur Abnahme von bestimmten Gtern. Ferner ist dort das Verbot fr die Berechnung von Verzugszinsen bei Zahlungsverzug aufgefhrt. 38

Riba al-Fadl bezieht sich auf Riba beim Tausch von Gtern und soll gew€hrleisten, dass keine Form von Riba in Tauschgesch€ften entstehen kann. ³⁹ Riba al-Fadl wird aus folgendem Ausspruch des Propheten Mohammed abgeleitet:

€Gold f„r Gold, Silber f„r Silber, Weizen f„r Weizen, Gerste f„r Gerste, Datteln f„r Datteln, Salz f„r Salz, (und zwar) dasselbe f„r dasselbe, Gleiches f„r Gleiches, Zug um Zug, wenn diese Arten aber verschieden sind, so verkauft sie, wie ihr wollt, wenn es (nur) Zug um Zug geschieht.‚ 40

Somit ist es zum Beispiel verboten, heute 100 kg Weizen gegen 200 kg Weizen, also mit 100% Aufschlag, in einem halben Jahr zu tauschen. ⁴¹ Dagegen ist der Austausch gleicher Gter mit gleicher Quantit€t aber unterschiedlicher Qualit€ten erlaubt. 42

Nach heutiger Rechtsauffassung gilt das Riba al-Fadl Verbot nicht nur mehr fr Gter oder Waren, die in frherer Zeit als Zahlungsmittel, wie vorstehend aufgefhrt, dienten, sondern auch fr den Tausch von W€hrungen bzw. Geldmitteln heutiger Zeit. 43

Es bleibt festzuhalten, das Riba weit mehr als nur das Zinsverbot darstellt. Sondern eine Vielzahl von Verboten und Regelungen enth€lt, die im Zusammenhang mit Handel und Verschuldung stehen. ⁴⁴ Aufgrund des Riba-Verbots besteht im Islamic Banking die Herausforderung, die Produkte und Finanztransaktionen so zu gestalten dass diese Ribafrei sind und damit die Scharia-Konformit€t gew€hrleistet wird. 45

³⁴ Vgl. Lewis / Algaoud (2001), S. 28.

³⁵ Vgl. Gischler / Herz / Menkhoff (2005), S. 42.

³⁶ Vgl. Gassner / Wackerbeck (2007), S. 27.

³⁷ Vgl. Stoll (1991), S. 11.

³⁸ Vgl. Bergmann (2008), S. 33.

³⁹ Vgl. Gassner / Wackerbeck (2007), S. 27.

⁴⁰ Nienhaus (1982), S. 208.

⁴¹ Vgl. Nienhaus (1982), S. 208.

⁴² Vgl. Stoll (1991), S. 14.

⁴³ Vgl. Wackerbeck / Gassner (2007), S. 28.

⁴⁴ Vgl. Ahmad (1981), S. 13.

⁴⁵ Vgl. Bergmann (2008), S. 34.