Inhaltsverzeichnis

  Inhaltsverzeichnis  

  Inhaltsverzeichnis  I

  Abbildungsverzeichnis.  III

  Abkürzungsverzeichnis  IV

1  Problemeinführung  1

2  Basel II - Eine überblicksweise Darstellung.  2

2.1  Entwicklungsgeschichte von Basel II  2

2.2  Inhaltliche Charakterisierung der neuen Eigenkapitalanforderungen  3

2.2.1  Erste Säule: Risikoabhängiges Mindesteigenkapital  4

2.2.1.1  Ansätze zur Berücksichtigung von Kreditrisiken  5

2.2.1.1.1  Standardansatz.  5

2.2.1.1.2  IRB-Ansätze.  6

2.2.1.2  Verfahren zur Einbeziehung operationeller Risiken  8

2.2.2  Zweite Säule: Überprüfungsverfahren  9

2.2.3  Dritte Säule: Marktdisziplin/ -transparenz  10

3  Zwischenfazit.  11

4  Auswirkungen für Unternehmen durch Basel II  12

4.1  Problemstellungen und zukünftige Entwicklungen.  12

4.2  Prognostizierte Auswirkungen von Basel II.  12

4.2.1  Chancen und Risiken.  13

4.2.2  Ratingeinstufung und ihre Kriterien.  14

4.2.3  Bewertung des Jahresabschlusses  14

4.2.4  Beurteilung des Managements  15

4.2.5  Einschätzung der Unternehmensqualität  16

4.2.6  Einschätzung des Marktumfeldes  17

4.3  Umstellung auf IFRS-Rechnungslegung als potenzielle Strategie.  17

5  Konsequenzen für Finanzierungsinstitute.  19

5.1  Operative Implikationen  19

5.1.1  Ratingsysteme als Kernelement  19

5.1.2  Kreditkostenkalkulation und deren Konsequenzen  21

I

Inhaltsverzeichnis

5.1.3  Adaptionsprozesse und Einführungseffekte  23

5.2  Langfristige Herausforderungen  24

5.2.1  Einflüsse auf Wettbewerbsstrukturen im Finanzsektor  24

5.2.2  Gestaltung des Kreditportfolios.  25

6  Fazit und Ausblick  27

  Literaturverzeichnis  28

II

  Abbildungsverzeichnis  

  Abbildungsverzeichnis  

  Abb. 1: 3-Säulen-Konzeption nach Basel II  

  Abb. 2: Übersicht der verschiedenen Ansätze  

  Abb. 3: Risikogewichte im Standardansatz  

  Abb. 4: Forderungsklassen im internen Ratingansatz  

  Abb. 5: Rating: Chance oder Risiko?  

  Abb. 6: Checkliste zur qualitativen Unternehmensbewertung  

  Abb. 7: Ratings und dazugehörige Risikoeinstufung  

  Abb. 8: Bestandteile bei der Kreditbepreisung.  

III

Abkürzungsverzeichnis

Abkürzungsverzeichnis

BaFin Bundesamt für Finanzdienstleistungsaufsicht

BIZ Bank für internationalen Zahlungsausgleich bspw. beispielsweise BuW Betrieb und Wirtschaft bzgl. bezüglich bzw. beziehungsweise ca. circa CM Controller Magazin DB Deutsche Bundesbank DBk Die Bank DBt Der Betrieb DBw Der Betriebswirt d.h. das heißt EG

EU evtl. eventuell EZB Europäische Zentralbank G-10 Group of Ten (Gruppe der zehn führenden Industrienatio- nen) f. folgende ff. fortfolgende Hrsg. Herausgeber IRB Internal Ratings Based Approach (Interner Ratingansatz) IT Informationstechnologie KMU Kleine und mittelständische Unternehmen MaK Mindestanforderungen an das Kreditgeschäft Mio. Millionen S. Seite(n) sog. so genannte(n) u. a. unter anderem

IV

Abkürzungsverzeichnis

USA United States of America (Vereinigte Staaten von Amerika) u.U. unter Umständen v.a. vor allem vgl. Vergleiche z.B. zum Beispiel ZfgK Zeitschrift für das gesamte Kreditwesen

V

Problemeinführung

1 Problemeinführung

Ungenügende Bonitätsprüfungen und Kreditüberwachungen und ein daraus resultierendes Wagnis bei Kreditengagements bedingten ein Einschreiten der Behörde für Bankenaufsichtsrecht zur Regulierung dieser Umstände. Das Ergebnis zahlreicher und umfassender Überlegungen war Basel II. Kein anderer Begriff des Bankensektors hat in den letzten Jahren ein dermaßen großes Aufsehen auch außerhalb dieser Branche erfahren und solch immenses Interesse geweckt. Diese neuen Eigenkapitalanforderungen waren Anstoß unzähliger Diskussionen in Wirtschaft, Politik, Informationsmedien und auch in der breiten Öffentlichkeit.

Das neue Regelwerk in seiner entsprechenden Komplexität und einer detaillierten Regelungstiefe wurde in seiner endgültigen Fassung im Juni 2004 verabschiedet. Damit soll ein solides Finanzsystem geschaffen werden, welches von kompetenten und insbesondere auch von solventen Banken getragen wird. Zahlreiche Banken mussten mit einer riskanten Geschäftspolitik schmerzhafte Erfahrungen machen, da sie sich nur unzureichend mit den Konsequenzen zu hoher Kreditrisiken befasst haben. Dieses neue Regelwerk soll aber nicht zu einer drastischen Reduzierung der Kreditvergabe führen, denn es ist weiterhin die Aufgabe des Bankensystems die Wirtschaft mit ausreichend Kreditmitteln zu versorgen, um in Zeiten der Globalisierung eine Wettbewerbsfähigkeit der inländischen Märkte zu gewährleisten, d.h. besonders auch bei Aspekten der Standortwahl.

Die vorliegende Arbeit gibt einen überblicksweisen Einblick zur Thematik Basel II sowie den wesentlichen Inhalten der gegenwärtigen Eigenkapitalanforderungen an Kreditinstitute. Im weiteren Verlauf der Arbeit wird vorwiegend auf die Konsequenzen der Einführung eines solchen Regelwerks eingegangen. Hierbei werden ausführlich die unmittelbaren Auswirkungen von Basel II auf Finanzierungsinstitute und Unternehmen skizziert.

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