99,7% aller Unternehmen in Deutschland werden vom Institut für Mittelstandsforschung (2005) dem Mittelstand zugerechnet. Sie bieten gut 70% aller deutschen Arbeitsplätze an und tätigen gut 40% aller steuerpflichtigen Umsätze. Diese Zahlen verdeutlichen gut ihre hohe Bedeutung für die gesamte Volkswirtschaft. Die Finanzierungssituation der mittelständischen Unternehmen rückte in den vergangenen Jahren zunehmend ins öffentliche Interesse. Verbunden damit ist Diskussion um die Folgen der Neufassung der Mindesteigenkapitalanforderungen für Kreditinstitute und das Schlagwort "Basel II". In diesem Zusammenhang wird eine Verschlechterung der Finanzierungsmöglichkeiten oder ihre Verteuerung vor allem für kleine und mittlere Unternehmen (KMU) vermutet (so z.B. Deutscher Bundestag, 2002).
Die vorliegende Seminararbeit befasst sich mit diesem Spannungsfeld und der Kausalität zwischen der bankaufsichtsrechtlichen Regulierung von Kreditinstituten und der Finanzierungssituation von KMUs. Es soll geklärt werden ob und falls ja, welche Auswirkungen Basel II für den deutschen Mittelstand entwickeln könnte und welche Folgerungen für seine Finanzierung hieraus zu ziehen wären. Besonders soll den Auswirkungen auf die Kreditfinanzierung im Hinblick auf die Kreditpreise und die Kreditversorgung Aufmerksamkeit geschenkt werden. Ziel dieser Arbeit ist es ebenfalls, mögliche ausgewählte alternative Finanzierungsinstrumente aufzuzeigen und ihre Eignung als Kreditsubstitute zu beurteilen.
Die Seminararbeit beginnt mit einer kurze Auseinandersetzung mit dem Begriff "Mittelstand" sowie der Darstellung der aktuellen Finanzierungssituation mittelständischer Unternehmen im Kapitel 2. Kapitel 3 enthält eine kurze theoretische Fundierung und einem historischen Abriss der aufsichtsrechtlichen Überwachung von Kreditinstituten sowie die Darstellung wesentlicher Eckpunkte der Neuen Baseler Eigenkapitalvereinbarung. Folgen der Neufassung der aufsichtsrechtlichen Normen für die Finanzierung von mittelständischen Unternehmen in Deutschland sind das Thema des Kapitels 4. Dort werden ebenfalls ausgewählte Finanzierungsalternativen zum Bankkredit, die einen Beitrag zur Verbesserung der Finanzstruktur leisten können, vorgestellt und auf ihre Eignung und Praktikabilität beurteilt. Die Arbeit schließt mit einer Schlussbetrachtung im Kapitel 5.
Inhaltsverzeichnis
- 1. Einführung
- 2. Der Mittelstand in Deutschland
- 2.1. Begriffseingrenzung
- 2.2. Aktuelle Finanzierungsstrukturen im Mittelstand
- 3. Aufsichtsrechtliche Regulierung von Kreditinstituten
- 3.1. Theoretische Grundlagen der Regulierung
- 3.2. Bankenaufsicht in Deutschland und Internationalisierungstendenzen
- 3.3. Die Neue Baseler Eigenkapitalvereinbarung
- 3.3.1. Struktur und Ziele von Basel II
- 3.3.2. Berücksichtigung von KMU-Krediten unter Basel II
- 4. Auswirkungen der Neuen Baseler Eigenkapitalvereinbarung auf die Finanzierungssituation von KMU
- 4.1. Neue Anforderungen an KMU
- 4.2. Kreditpreise und Kreditangebot
- 4.3. Finanzierungsalternativen für mittelständische Unternehmen
- 4.3.1. Traditionelle Kreditsubstitute
- 4.3.2. Asset Backed Securities als Finanzierungsinstrument
- 4.3.3. Hybride Finanzierungsinstrumente
- 5. Schlussbetrachtung
Zielsetzung und Themenschwerpunkte
Diese Seminararbeit befasst sich mit der Kausalität zwischen der bankaufsichtsrechtlichen Regulierung von Kreditinstituten und der Finanzierungssituation von kleinen und mittleren Unternehmen (KMU). Die Arbeit analysiert die potenziellen Auswirkungen der Neuen Baseler Eigenkapitalvereinbarung (Basel II) auf die Finanzierung des deutschen Mittelstands, insbesondere hinsichtlich Kreditpreisen und -versorgung. Ziel ist es, mögliche alternative Finanzierungsinstrumente aufzuzeigen und ihre Eignung als Kreditsubstitute zu beurteilen.
- Der Einfluss von Basel II auf die Finanzierungsmöglichkeiten des Mittelstands
- Die Auswirkungen von Basel II auf Kreditpreise und -angebot für KMU
- Alternative Finanzierungsinstrumente für mittelständische Unternehmen
- Die Bedeutung des Mittelstands für die deutsche Volkswirtschaft
- Die Rolle der bankaufsichtsrechtlichen Regulierung in der Finanzierungslandschaft
Zusammenfassung der Kapitel
Kapitel 1 bietet eine Einleitung und führt den Leser in die Thematik des Einflusses von Basel II auf die Finanzierung des deutschen Mittelstands ein. Kapitel 2 definiert den Begriff "Mittelstand" und beleuchtet die aktuellen Finanzierungsstrukturen mittelständischer Unternehmen. Kapitel 3 diskutiert die theoretischen Grundlagen der bankaufsichtsrechtlichen Regulierung, die Bankenaufsicht in Deutschland und die wesentlichen Eckpunkte der Neuen Baseler Eigenkapitalvereinbarung. Kapitel 4 analysiert die potenziellen Auswirkungen von Basel II auf die Finanzierungssituation des Mittelstands, einschließlich neuer Anforderungen, Kreditpreise und -angebot sowie alternativer Finanzierungsinstrumente.
Schlüsselwörter
Basel II, Mittelstand, KMU, Finanzierung, Kredit, Kreditpreise, Kreditangebot, Finanzierungsalternativen, Asset Backed Securities, hybride Finanzierungsinstrumente, bankaufsichtsrechtliche Regulierung.
- Arbeit zitieren
- Karsten Zeglen (Autor:in), 2005, Der Einfluss von Basel II auf Finanzierungsformen im deutschen Mittelstand, München, GRIN Verlag, https://www.grin.com/document/49321
