Die Zielsetzung der Arbeit ist es, Chancen und Risiken von Robo Advisor in der privaten Anlageberatung in Deutschland zu analysieren. Dabei wird teilweise die Sicht eines privaten Investors eingenommen, um die Praxisrelevanz zu gewährleisten. Eine weitere Fragestellung ist, ob Robo Advisor auf langfristiger Sicht die persönliche Anlageberatung ersetzten können.
Um ein wissenschaftliches relevantes Ergebnis zu erreichen, sollen folgende Annahmen getätigt werden: 1. Der Investor im Praxisbeispiel hat seinen Wohnsitz in Deutschland und versucht unter Berücksichtigung seiner persönlichen Risikopräferenz, eine möglichst hohe Rendite zu erzielen. 2. stellvertretend für alle Robo Advisor Plattformen in Deutschland, wird Scalable Capital für den Analyseteil verwendet. Auf Grund des starken Marktanteils, hat dieser Anbieter eine hohe Relevanz.
Diese wissenschaftliche Arbeit soll als Literaturreview geschrieben werden. Das heißt es wird vor allem Sekundärforschung betrieben, der aktuelle Stand der Literatur soll wiedergegeben und ausgewertet werden. Dabei wurden sowohl Bücher, wissenschaftliche Artikel als auch Internetdokumente als Sekundärdaten herangezogen. Für die Recherche wurden Kataloge verwendet die Bestände von Bibliotheken wiedergeben, dies waren vor allem die deutsche Zentralbibliothek für Wirtschaftswissenschaften (ZBW) und die wirtschaftliche Sonderbibliothek der Goethe-Universität Frankfurt (wib).
Außerdem wurden verschiedene wissenschaftliche Suchmaschinen wie zum Beispiel Google Scholar, BizNar, EconPapers und Springer ebooks benutzt. Für relevante Statistiken wurden sowohl die Internetseite des statistischen Bundesamtes, der BaFin als auch das Portal „Statista“ aufgerufen. Für die wissenschaftlichen Grundlagen wurde das Buch „Wissenschaftliches Arbeiten für Wirtschaftswissenschaftler“ von Daniela Weber als Quelle herangezogen.
Im ersten Kapitel dieser Arbeit wurde der aktuelle Stand der Digitalisierung in der privaten Anlageberatung als Einleitung wiedergegeben, sowie die Zielsetzung und der Aufbau der Arbeit erklärt. Im folgenden Kapital sollen nun die theoretischen Grundlagen näher betrachtet werden. In Kapital 3 werden die Chancen und Risiken von Robo Advisor analysiert und im finalen Kapitel wird eine Zusammenfassung und ein Ausblick über die Zukunft gegeben. Im folgenden Unterkapitel 2.1. wird der aktuelle Stand der Literatur als Grundlage für den restlichen Teil dieser Arbeit näher betrachtet.
Inhaltsverzeichnis
Kapitel 1 Einleitung
1.1. Digitalisierung in der privaten Anlageberatung
1.2. Zielsetzung und Aufbau der Arbeit
Kapitel 2 Theoretische Grundlagen
2.1. Aktueller Stand der Literatur
2.1.1.Begriffsbestimmung und Funktionsweise Robo Advisor
2.1.2 Robo Advisor in Deutschland
2.1.3 Praxisbeispiel Scalable Capital
Kapitel 3 Chancen und Risiken
3.1. Kostenstruktur von Robo Advisor
3.2. Portfolioauswahl von Robo Advisor
3.3. Tranparenz von Robo Advisor
3.4. Kritische Gegenüberstellung der Chancen und Risiken
Kapitel 4 Zusammenfassung und Ausblick
Zielsetzung & Themen
Die Arbeit analysiert die Rolle von Robo Advisors im deutschen Privatkundengeschäft, um deren Chancen und Risiken im Vergleich zur klassischen Anlageberatung zu bewerten. Dabei wird untersucht, ob automatisierte digitale Vermögensverwaltungssysteme eine langfristige Alternative zur persönlichen Beratung darstellen können.
- Einfluss der Digitalisierung auf das Anlageverhalten
- Funktionsweise und Marktübersicht von Robo Advisors in Deutschland
- Analyse der Kostenstrukturen digitaler gegenüber traditioneller Angebote
- Bewertung von Transparenz und Portfolioauswahl
- Kritische Gegenüberstellung der Erfolgschancen und Risiken
Auszug aus dem Buch
1.1 Digitalisierung in der privaten Anlageberatung
Die Digitalisierung in Deutschland hat in den letzten Jahren Einfluss auf fast alle Lebensbereiche, sowohl im privaten als auch im beruflichen Umfeld genommen. Durch Digitalisierung von Prozessen und Produkten, konnten zum Beispiel neue Arbeitsmodelle wie das in der Covid-19 Pandemie sehr stark aufkommende Home-Office eingeführt, oder auch Geschäftsprozesse wie die Buchhaltung oder Lagerverwaltung durch ERP-Systeme automatisiert werden. Was sowohl Kosten-, Wissens-, als auch Schnelligkeitsvorteile mit sich gebracht hat. [vgl. Sassenrath M.: “Digitalisierung”, 2018]
Obwohl die Mehrheit der Deutschen immer noch auf eher klassische Anlagemöglichkeiten setzt (Abbildung 1), [Statista: „Welche Möglichkeit der Geldanlage nutzen Sie aktuell?“, 2021], hatte die Digitalisierung auch im Bereich der privaten Anlageberatung große Auswirkungen. So müssen sich Unternehmen des Finanzsektors bedingt durch die Digitalisierung mit veränderten Kundenwünschen, neuen Wettbewerbern, die Standardisierung von Finanzprodukten und veränderten regulatorischen Bestimmungen auseinandersetzen und ihre Prozesse und Dienstleistungen im Zuge der Digitalisierung transformieren.
Digitale Dienstleistungen und Produkte sind durch die Digitalisierung für Kunden alltäglich geworden. Es werden zwar weiterhin auch stationäre Angebote in der Filiale genutzt, aber bedingt durch demographische Faktoren ist mit einer weiteren Verschiebung Richtung digitaler Angebote im Finanzsektor zu rechnen. Kunden erwarten digitale Services, Kommunikationskanäle und Beratung und dies rund um die Uhr und an jedem Ort der Welt mit verschiedenen Endgeräten und den immer gleichhohen Qualitätsstandards.
Zusammenfassung der Kapitel
Kapitel 1 Einleitung: Dieses Kapitel führt in die zunehmende Digitalisierung der Finanzbranche ein und definiert das Ziel, die Chancen und Risiken von Robo Advisors in Deutschland zu untersuchen.
Kapitel 2 Theoretische Grundlagen: Hier werden der aktuelle Stand der Literatur, die Begriffsdefinition sowie die Funktionsweise von Robo Advisors erläutert und das Unternehmen Scalable Capital als Fallbeispiel eingeführt.
Kapitel 3 Chancen und Risiken: Dieses Kapitel vergleicht die Kosten, die Portfolioauswahl und die Transparenz von Robo Advisors mit klassischer Anlageberatung und führt eine kritische Gegenüberstellung durch.
Kapitel 4 Zusammenfassung und Ausblick: Abschließend werden die Ergebnisse zusammengefasst und die zukünftige Bedeutung sowie Entwicklungspotenziale von Robo Advisors am deutschen Markt diskutiert.
Schlüsselwörter
Robo Advisor, Digitalisierung, Anlageberatung, Scalable Capital, Finanzsektor, Vermögensverwaltung, Portfolioauswahl, Transparenz, FinTech, ETF, Kostenstruktur, Anlageverhalten, automatisierte Finanzberatung, Risikoprofil, Digital Natives.
Häufig gestellte Fragen
Worum geht es in dieser Arbeit grundsätzlich?
Die Arbeit behandelt die Untersuchung von Robo Advisors als digitales Instrument der privaten Anlageberatung unter Berücksichtigung der aktuellen Marktsituation in Deutschland.
Welche zentralen Themenfelder werden abgedeckt?
Die Arbeit fokussiert sich auf die technologische Transformation der Anlageberatung, die Kostenstruktur von digitalen Plattformen, die Portfolio-Diversifikation sowie die Transparenz und Akzeptanz bei deutschen Anlegern.
Was ist das primäre Ziel der Forschungsarbeit?
Das Hauptziel besteht darin, die Chancen und Risiken von Robo Advisors zu identifizieren und zu beurteilen, ob diese Systeme langfristig die persönliche Anlageberatung durch Menschen ersetzen können.
Welche wissenschaftliche Methode kommt zum Einsatz?
Die Arbeit basiert auf einem Literaturreview und betreibt Sekundärforschung unter Einbeziehung von Fachbüchern, wissenschaftlichen Artikeln sowie aktuellen Branchenstatistiken.
Was wird im Hauptteil der Arbeit behandelt?
Im Hauptteil werden theoretische Grundlagen dargelegt, die Funktionsweise von Robo Advisors erklärt und diese anschließend anhand des Praxisbeispiels Scalable Capital auf ihre Kosten- und Leistungsmerkmale geprüft.
Welche Keywords charakterisieren die Arbeit am besten?
Die Arbeit wird maßgeblich durch Begriffe wie Robo Advisor, Digitalisierung, Vermögensverwaltung, Portfolioauswahl und Kosteneffizienz charakterisiert.
Warum wurde gerade Scalable Capital als Praxisbeispiel gewählt?
Scalable Capital wurde aufgrund seines hohen Marktanteils in Deutschland als stellvertretender Anbieter ausgewählt, um die Praxisrelevanz der Analyse zu erhöhen.
Was ist das zentrale Ergebnis bezüglich der Transparenz?
Die Arbeit stellt fest, dass die Transparenz bei vielen Robo Advisors zwar bei Kosten gut ist, es jedoch bei der Nachvollziehbarkeit mathematischer Algorithmen für den Laien sowie bei der Qualitätssicherung im Krisenfall noch Verbesserungsbedarf gibt.
- Citation du texte
- Leif Schürmann (Auteur), 2021, Robo Advisor. Digitalisierung in der privaten Anlageberatung, Munich, GRIN Verlag, https://www.grin.com/document/1132636
