Das Finanzierungsgeschäft mit Bauträgern hat für Banken eine lange Geschichte. Dabei trifft man aktuell vermehrt auf Finanzierungsanfragen aus dem Bereich Immobiliensanierung, die mit besonderen Risiken aufwarten. Hier gilt es, für die finanzierende Bank als kompetenter Ansprechpartner zu Verfügung zu stehen, um zum einen das Projekt und zum anderen den Bauträger zu bewerten. In Bezug auf diese anspruchsvolle Aufgabe werden in dieser Arbeit zunächst allgemeine Grundlagen der Bauträgerfinanzierung sowie der Sanierung erarbeitet. Folgend wird die Kreditprüfung ausführlich erläutert und dabei auch die Risiken und die Besonderheiten der Finanzierung von Immobiliensanierung ausgearbeitet. Letztlich erfolgt im Konsens des Bauträgerkreditvertrags eine Erläuterung zur Absicherung, kredittechnischen Durchführung sowie der Reduzierung von Risiken.
Diese Arbeit stellt somit eine strukturierte Hilfestellung für bauträgerfinanzierende Kreditinstitute dar, um fundierte Kreditentscheidungen zu treffen.
Inhaltsverzeichnis
- Einleitung
- Grundlagen der Bauträgerfinanzierung
- Beteiligte und ihre Aufgaben
- Bauherr
- Baubetreuer und Bauträger
- Baumodelle
- Bauträgervertrag und maßgebliche Rechtsvorschriften
- Bauträgervertrag
- MaBV
- Grundlagen der Sanierung von Bestandsimmobilien
- Konzepte zur Erneuerung
- Sanierung
- Modernisierung
- Rechtliche Behandlung
- Bestandsschutz
- Steuerrechtliche Behandlung
- Kreditprüfung und Rating durch das finanzierende Kreditinstitut
- Beurteilung des Bauträgers
- Management und Organisation
- Controlling und Projektsteuerung
- Vertrieb
- Bisherige Projekte
- Ertrags- und Vermögenslage
- Besonderheiten der unterjährigen betriebswirtschaftlichen Auswertung
- Beurteilung des Jahresabschluss
- Anlagevermögen
- Unfertige Bauleistungen
- Erhaltene Anzahlungen - Abschlagszahlungen - Vorauszahlungen
- Beurteilung der Gewinn- und Verlustrechung
- Beurteilung des Projekts
- Objektanalyse
- Verkehrswert und Beleihungswert
- Wertermittlung
- Standortanalyse
- Makrostandort
- Mikrostandort
- Konkurrenzobjekte
- Kosten,- Rentabilitäts- und Wirtschaftlichkeitsanalyse
- Bewertung des Bauträgerkonzepts und der Vertriebsmaßnahmen
- Besondere Risiken im Rahmen der Bauträgerfinanzierung
- Spezielle Erweiterung der Beurteilung bei Immobiliensanierungen
- Bauträgerkreditvertrag
- Die Absicherung von Bauträgerkrediten
- Kredittechnische Durchführung von Bauträgerfinanzierungen
- Maßnahmen zur Risikoreduzierung und Risikobegrenzung
Zielsetzung und Themenschwerpunkte
Diese Bachelorarbeit untersucht die Prüfung, Bewertung und das Risikomanagement von Kreditinstituten bei der Bauträgerfinanzierung von Bestandswohnimmobilien. Ziel ist es, eine strukturierte Hilfestellung für Kreditinstitute zu liefern, um fundierte Kreditentscheidungen zu treffen. Die Arbeit verzichtet dabei auf Vollständigkeit.
- Grundlagen der Bauträgerfinanzierung und Sanierung von Bestandsimmobilien
- Kreditprüfung und -bewertung im Kontext der Bauträgerfinanzierung
- Risikomanagement bei der Finanzierung von Immobiliensanierungen
- Der Bauträgerkreditvertrag und seine rechtlichen Rahmenbedingungen
- Maßnahmen zur Risikoreduktion und -begrenzung
Zusammenfassung der Kapitel
Einleitung: Die Einleitung führt in die Thematik der Bauträgerfinanzierung von Bestandswohnimmobilien ein und beschreibt die Bedeutung einer fundierten Kreditprüfung und -bewertung für Kreditinstitute. Sie hebt die besonderen Risiken der Immobiliensanierung hervor und skizziert den Aufbau der Arbeit.
Grundlagen der Bauträgerfinanzierung: Dieses Kapitel legt die Grundlagen der Bauträgerfinanzierung dar. Es beschreibt die beteiligten Akteure (Bauherr, Baubetreuer, Bauträger), verschiedene Baumodelle und den Bauträgervertrag sowie relevante Rechtsvorschriften, wie die Makler- und Bauträgerverordnung (MaBV). Es analysiert die Rollen und Verantwortlichkeiten der einzelnen Parteien und wie diese im Bauprozess interagieren. Die Bedeutung des Bauträgervertrags als rechtliche Grundlage wird detailliert erläutert, inklusive der wichtigsten Klauseln und ihrer Implikationen für die Finanzierbarkeit des Projekts. Der Fokus liegt auf der Schaffung eines soliden Verständnisses der rechtlichen und organisatorischen Rahmenbedingungen.
Grundlagen der Sanierung von Bestandsimmobilien: Dieses Kapitel behandelt die Grundlagen der Sanierung von Bestandsimmobilien. Es differenziert zwischen Sanierung und Modernisierung und beleuchtet die relevanten rechtlichen und steuerlichen Aspekte. Es befasst sich mit Konzepten der Erneuerung und deren Auswirkungen auf die Bewertung und Finanzierbarkeit von Immobilien. Die rechtliche Behandlung, insbesondere im Hinblick auf Bestandsschutz und steuerrechtliche Regelungen, wird detailliert dargestellt und mit praktischen Beispielen illustriert. Das Verständnis dieser Aspekte ist essentiell für die Bewertung der Risiken und Chancen von Sanierungsprojekten.
Kreditprüfung und Rating durch das finanzierende Kreditinstitut: Dieses Kapitel konzentriert sich auf die Kreditprüfung und das Rating durch das Kreditinstitut. Es beschreibt die detaillierte Beurteilung des Bauträgers (Management, Organisation, Controlling, Vertrieb, bisherige Projekte, Ertrags- und Vermögenslage) sowie die Beurteilung des Projekts (Objektanalyse, Standortanalyse, Konkurrenzobjekte, Kosten-, Rentabilitäts- und Wirtschaftlichkeitsanalyse, Bewertung des Bauträgerkonzepts und der Vertriebsmaßnahmen). Die Analyse der finanziellen Situation des Bauträgers, inklusive der Interpretation von Jahresabschlüssen und Bilanzkennzahlen, steht im Vordergrund. Es werden spezifische Herausforderungen bei der Bewertung von Sanierungsprojekten und die Berücksichtigung der damit verbundenen Risiken erörtert. Besondere Aufmerksamkeit wird der Objektanalyse mit der Wertermittlung (Verkehrswert, Beleihungswert) gewidmet, um die Sicherheit der Finanzierung zu gewährleisten.
Bauträgerkreditvertrag: Dieses Kapitel beschreibt den Bauträgerkreditvertrag, seine rechtlichen und vertraglichen Aspekte sowie die Maßnahmen zur Risikoreduzierung. Es beleuchtet die Absicherung von Bauträgerkrediten, die kredittechnische Durchführung und Maßnahmen zur Risikominderung und -begrenzung. Die verschiedenen Sicherungsmechanismen, die der Schutz des Kreditinstituts gewährleisten sollen, werden detailliert untersucht. Die Kapitel erläutert wie die Finanzierung Schritt für Schritt abgewickelt wird und welche Punkte hierbei besonders zu beachten sind.
Schlüsselwörter
Bauträgerfinanzierung, Immobiliensanierung, Kreditprüfung, Risikomanagement, Bewertung, Bauträgerkreditvertrag, MaBV, Bestandsimmobilien, Kreditinstitute, Wirtschaftlichkeitsanalyse, Risikoreduzierung.
Häufig gestellte Fragen (FAQ) zur Bachelorarbeit: Prüfung, Bewertung und Risikomanagement bei der Bauträgerfinanzierung von Bestandswohnimmobilien
Was ist der Gegenstand dieser Bachelorarbeit?
Die Bachelorarbeit untersucht die Prüfung, Bewertung und das Risikomanagement von Kreditinstituten bei der Bauträgerfinanzierung von Bestandswohnimmobilien. Ziel ist es, Kreditinstituten eine strukturierte Hilfestellung für fundierte Kreditentscheidungen zu liefern.
Welche Themen werden in der Arbeit behandelt?
Die Arbeit behandelt die Grundlagen der Bauträgerfinanzierung und Sanierung von Bestandsimmobilien, die Kreditprüfung und -bewertung im Kontext der Bauträgerfinanzierung, das Risikomanagement bei der Finanzierung von Immobiliensanierungen, den Bauträgerkreditvertrag und seine rechtlichen Rahmenbedingungen sowie Maßnahmen zur Risikoreduktion und -begrenzung.
Welche Akteure werden in der Bauträgerfinanzierung betrachtet?
Die Arbeit beschreibt die beteiligten Akteure: Bauherr, Baubetreuer und Bauträger und analysiert deren Rollen und Verantwortlichkeiten im Bauprozess.
Welche Rechtsvorschriften spielen eine Rolle?
Die Makler- und Bauträgerverordnung (MaBV) und weitere relevante Rechtsvorschriften werden behandelt und deren Bedeutung für die Finanzierbarkeit von Bauprojekten erläutert.
Wie werden Bestandsimmobiliensanierungen behandelt?
Die Arbeit differenziert zwischen Sanierung und Modernisierung und beleuchtet die relevanten rechtlichen und steuerlichen Aspekte, inklusive Bestandsschutz und steuerrechtlicher Regelungen.
Wie wird die Kreditprüfung und -bewertung durchgeführt?
Die Arbeit beschreibt die detaillierte Beurteilung des Bauträgers (Management, Organisation, Controlling, Vertrieb, bisherige Projekte, Ertrags- und Vermögenslage) und die Beurteilung des Projekts (Objektanalyse, Standortanalyse, Konkurrenzobjekte, Kosten-, Rentabilitäts- und Wirtschaftlichkeitsanalyse, Bewertung des Bauträgerkonzepts und der Vertriebsmaßnahmen). Die Analyse der finanziellen Situation des Bauträgers, inklusive der Interpretation von Jahresabschlüssen und Bilanzkennzahlen, steht im Vordergrund.
Welche Aspekte der Objektanalyse werden behandelt?
Die Objektanalyse umfasst die Wertermittlung (Verkehrswert, Beleihungswert) und die Standortanalyse (Makro- und Mikrostandort), um die Sicherheit der Finanzierung zu gewährleisten.
Wie werden Risiken im Rahmen der Bauträgerfinanzierung bewertet und reduziert?
Die Arbeit befasst sich mit den besonderen Risiken der Bauträgerfinanzierung, insbesondere bei Immobiliensanierungen, und beschreibt Maßnahmen zur Risikoreduzierung und -begrenzung. Die Absicherung von Bauträgerkrediten und die kredittechnische Durchführung werden detailliert erläutert.
Was ist der Bauträgerkreditvertrag und welche Bedeutung hat er?
Die Arbeit beschreibt den Bauträgerkreditvertrag, seine rechtlichen und vertraglichen Aspekte sowie die Maßnahmen zur Risikoreduzierung. Die verschiedenen Sicherungsmechanismen zum Schutz des Kreditinstituts werden detailliert untersucht.
Welche Schlüsselwörter charakterisieren die Arbeit?
Schlüsselwörter sind: Bauträgerfinanzierung, Immobiliensanierung, Kreditprüfung, Risikomanagement, Bewertung, Bauträgerkreditvertrag, MaBV, Bestandsimmobilien, Kreditinstitute, Wirtschaftlichkeitsanalyse, Risikoreduzierung.
- Citar trabajo
- Matthias Frühwald (Autor), 2010, Prüfung, Bewertung und Risikomanagement durch Kreditinstitute bei der Bauträgerfinanzierung von Bestandswohnimmobilien, Múnich, GRIN Verlag, https://www.grin.com/document/154241
