Social Trading ist eine recht junge alternative Anlageform, die in den letzten Jahren immer mehr an Bekanntheit gewonnen hat. Genau handelt es sich dabei um die Veröffentlichung von Handelsstrategien durch Privatpersonen, sogenannten Signalgebern (SG), für den Handel mit Finanzinstrumenten in Form von eigenen Musterdepots oder regulären Konten und Hinweisen im Internet. Diese Strategien können dann andere, die Signalnehmer (SN) bzw Follower (F), für ihre eigene Wertanlage übernehmen. Die Übernahme der Strategie des SG durch den F wird idR als "folgen" bezeichnet. Das Folgen geschieht entweder manuell durch den F oder mit automatisiertem Nachkauf der Transaktionen, die durch den SG getätigt wurden. Die genauen Rahmenbedingungen hierfür werden vom Social Trading Anbieter vorgegeben und sind daher je Anbieter unterschiedlich ausgestaltet. Wie in dieser kurzen Erklärung ersichtlich, gibt es verschiedene von dieser Anlageform betroffene Akteure, die unterschiedlich zum Social Trading beitragen und in Wechselwirkung auch abweichende Folgen daraus erwarten können.
Spannend sind vor allem die steuerliche Bewertung der einzelnen Perspektiven und wie die jeweiligen Akteure Ihre Einkünfte steuerlich zu berücksichtigen haben. Der Fokus in dieser Arbeit wird auf die Signalgeber und die Follower gelegt. Die Arbeit behandelt ausschließlich natürliche Personen, die in Österreich unbeschränkt steuerpflichtig sind.
Folgende Fragen sollen beantwortet werden:
• Handelt es sich um Einkünfte aus Kapitalvermögen und/oder um betriebliche Einkünfte?
• Muss eine Steuererklärung abgegeben werden?
• Welche Aufzeichnungen sind zu führen?
• Muss vom Signalgeber oder Follower eine Überschussrechnung, eine Einnahmen-Ausgaben-Rechnung oder eine Bilanz erstellt werden?
Diese Arbeit soll einen grundlegenden Vergleich zwischen den verbreitetsten Anbietern ermöglichen und so eine Entscheidungshilfe für interessierte Anleger bieten. Außerdem wird sowohl Signalgebern, als auch Followern ein Leitfaden geboten, welche Aufgaben auf Sie zukommen, und wie Sie Ihre Verdienste korrekt zu versteuern und zu erfassen haben.
Inhaltsverzeichnis
- 1. Einleitung
- 2. Social Trading
- 2.1. Arten des Social Trading
- 2.1.1. Mirror Trading
- 2.1.2. Social Trading mittels Zertifikat
- 2.2. Anbieter von Social Trading
- 2.2.1. Aufgaben
- 2.2.2. Anbieterinformationen
- 2.2.3. Vergütungsmodelle und Anreize für Signalgeber
- 2.2.4. Regulierung der Signalgeber
- 2.2.5. Kosten für Follower
- 3. Perspektive des Followers
- 3.1. Einkommensteuerliche Betrachtung
- 3.1.1. Qualifikation der Einkünfte
- 3.1.2. Ermittlung der Einkünfte und Aufzeichnungspflicht
- 3.1.3. Bemessungsgrundlage und Anschaffungskosten
- 3.1.4. Anwendbarer Steuersatz
- 3.1.5. Erhebung der Einkommensteuer
- 3.1.6. Kleine und große Option
- 3.1.7. Verlustausgleich und Verlustvortrag
- 3.2. Kritische Würdigung
- 4. Perspektive des Signalgebers
- 4.1. Einkommensteuerliche Betrachtung
- 4.1.1. Qualifikation der Einkünfte
- 4.1.2. Ermittlung der Einkünfte und Aufzeichnungspflicht
- 4.1.3. Bemessungsgrundlage und Anschaffungskosten
- 4.1.4. Anwendbarer Steuersatz
- 4.1.5. Erhebung der Einkommensteuer
- 4.1.6. Kleine und große Option
- 4.1.7. Verlustausgleich und Verlustvortrag
- 4.2. Umsatzsteuerliche Betrachtung
- 4.2.1. Steuerbare Umsätze
- 4.2.2. Steuerpflichtige Umsätze
- 4.2.3. Steuerschuldner und Entstehung der Steuerschuld
- 4.2.4. Bemessungsgrundlage und Steuersatz
- 4.2.5. Rechnungsstellung und Zusammenfassende Meldung
- 4.3. Kritische Würdigung
- 5. Zusammenfassung
Zielsetzung und Themenschwerpunkte
Diese Masterarbeit analysiert das Social Trading aus steuerlicher Sicht. Der Fokus liegt dabei auf den Perspektiven sowohl des Followers als auch des Signalgebers. Die Arbeit beleuchtet die unterschiedlichen steuerlichen Aspekte, die im Zusammenhang mit dem Social Trading relevant sind, und analysiert die Auswirkungen auf die Akteure.
- Einkommensteuerliche Behandlung des Social Trading für Follower und Signalgeber
- Umsatzsteuerliche Behandlung des Social Trading für Signalgeber
- Regulierung und rechtliche Rahmenbedingungen für Social Trading Plattformen
- Vergütungsmodelle und Anreize für Signalgeber
- Risiken und Chancen des Social Trading
Zusammenfassung der Kapitel
- Kapitel 1: Einleitung: Diese Einleitung stellt das Thema Social Trading vor und erläutert die Relevanz der steuerlichen Analyse. Es werden die Forschungsfragen und die Struktur der Arbeit definiert.
- Kapitel 2: Social Trading: Dieses Kapitel bietet eine umfassende Einführung in das Social Trading. Es werden die verschiedenen Arten des Social Trading erläutert, die wichtigsten Anbieter vorgestellt und deren Aufgaben und Geschäftsmodelle analysiert. Die Kapitel befasst sich auch mit der Regulierung des Social Trading und den Kosten für Follower.
- Kapitel 3: Perspektive des Followers: Dieses Kapitel konzentriert sich auf die Einkommensteuerliche Betrachtung des Social Trading aus Sicht des Followers. Es wird die Qualifikation der Einkünfte, die Ermittlung und Aufzeichnungspflicht, die Bemessungsgrundlage, der Steuersatz und die Erhebung der Einkommensteuer untersucht. Es werden auch die Möglichkeiten des Verlustausgleichs und Verlustvortrags betrachtet.
- Kapitel 4: Perspektive des Signalgebers: In diesem Kapitel wird die steuerliche Behandlung des Social Trading aus Sicht des Signalgebers analysiert. Es werden sowohl die Einkommensteuerlichen als auch die Umsatzsteuerlichen Aspekte beleuchtet. Das Kapitel behandelt die Qualifikation der Einkünfte, die Ermittlung und Aufzeichnungspflicht, die Bemessungsgrundlage, den Steuersatz und die Erhebung der Einkommensteuer. Im Bereich der Umsatzsteuer wird die Steuerpflicht, die Steuerbemessungsgrundlage und die Rechnungsstellung analysiert.
Schlüsselwörter
Social Trading, Steuerrecht, Einkommensteuer, Umsatzsteuer, Follower, Signalgeber, Anbieter, Regulierung, Risikomanagement, Tradingplattformen, Tradingstrategien.
- Arbeit zitieren
- Christina Roysky (Autor:in), 2018, Social Trading. Eine steuerliche Analyse aus Sicht der Akteure, München, GRIN Verlag, https://www.grin.com/document/482096