Diese Masterarbeit untersucht die Eignung der modernen Methoden der Jahresabschlussanalyse bzw. der Krisendiagnose zur Steuerung der größten Risikoposition, namentlich des Ausfallrisikos, eines Kredits im Kontext der SolvV und MaRisk. In die Untersuchung werden dabei die Phasen eines Kreditprozesses, die Kreditvergabe und die Kreditüberwachung, einbezogen. Denn unter Bezugnahme der regulatorischen und betriebswirtschaftlichen Aspekten wird ein Kreditinstitut bestrebt sein zum Zeitpunkt der Kreditvergabe das Ausfallsrisiko bestmöglich zu schätzen und im Zeitraum der Kreditüberwachung die Realisierung des Ausfallrisikos frühzeitig zu prognostizieren.
In concreto wird im Rahmen dieser Masterarbeit der Frage nachgegangen, ob für Kreditinstitute Methoden der Jahresabschlussanalyse existieren, mit denen bei der Kreditvergabe das erwartete Ausfallrisiko zur Risikoabwälzung geschätzt und somit das unerwartete Ausfallrisiko reduziert werden kann, und welche dieser Methoden hierfür am besten geeignet sind. Dieselbe Frage wird hinsichtlich der Methoden der Jahresabschlussanalyse zur Früherkennung von Ausfallrisiken nach der Kreditvergabe bzw. bei der Kreditüberwachung untersucht.
Untersuchungen der Unternehmensinsolvenzen im Zeitraum 1990-2007 zeigten, dass unerwartete Zahlungsausfälle von Kreditnehmern eine hohe Korrelation mit der Konjunktur bzw. mit dem systematischen Risiko aufweisen. Der Grund dafür sind die insolvenzbezogenen Risikopositionen in einem Unternehmensumfeld, z. B. die Verschuldung. Diese Erkenntnisse lassen sich auf die aktuelle konjunkturelle wirtschaftliche Lage projizieren: Mit der Covid-19-Pandemie und ihren Folgen erlebte die Realwirtschaft durch einen exogenen Schock die stärkste Krise der Nachkriegszeit. Gleichzeitig haben im Jahr 2020 so wenige Unternehmen einen Insolvenzantrag gestellt wie seit 1994 nicht mehr. Dies liegt zum einen daran, dass aufgrund der expansiven Geldpolitik die Möglichkeit bestand, sich günstig zu finanzieren, zum anderen an direkten finanziellen Hilfen für die betroffenen Branchen. Zudem wurde die Insolvenzantragspflicht befristet aufgehoben. Somit wurden die Insolvenzen künstlich verschoben. Aktuell laufen die geld- und fiskalpolitische Maßnahmen aus, damit sind Verluste aus Kreditgeschäften, durch zeitliche Verschiebungen dieser, zu erwarten. Was die aktuelle Relevanz der Früherkennung von Zahlungsausfällen nur verdeutlicht.
Inhaltsverzeichnis
- Kreditinstitute – Umgang mit der Ungewissheit
- Kreditinstitute und Krisendiagnose
- Bilanzanalyse
- Definition
- Zweck
- Kreditinstitute und das Ausfallrisiko
- Kredit und die Funktion der Kreditinstitute
- Risiken des Kredites
- Risikobewertung und Risikosteuerung
- Determinierung des Ausfallrisikos
- Krisenprozess - Endstadium Insolvenz
- Definition
- Krisenforschung und ihre Unterbereiche
- Idealtypischer Verlauf von Unternehmenskrisen
- Erfolgs- und finanzwirtschaftliche Perspektive
- Bilanzanalyse
- Kreditinstitute und Methoden der Krisendiagnose
- Traditionelle Methode
- Vorgehen und Methodik
- Kritik
- Datengrundlage
- Eignung zur Krisendiagnose
- Moderne mathematisch-statistische Methoden
- Differenzierung der Methoden
- Univariates Verfahren – dichotomische Klassifikation
- Definition
- Grundzüge der Anwendung
- Kritik
- Konzeption
- Datengrundlage
- Kennzahlen
- Historische Leistungsfähigkeit
- Multivariate Verfahren
- Lineare Diskriminanzanalyse
- Historie und Definition
- Grundzüge der Anwendung
- Kritik
- Prämissen einer LMD
- Konzeption
- Datengrundlage
- Kennzahlen
- Leistungsfähigkeit
- Logistische Regressionsanalyse
- Historie und Definition
- Grundzüge der Anwendung
- Kritik
- Modell-Input und -Throughput
- Modell-Output
- Lineare Diskriminanzanalyse
- Traditionelle Methode
Zielsetzung und Themenschwerpunkte
Diese Masterarbeit befasst sich mit der Analyse von Kreditinstituten und deren Umgang mit der Unsicherheit in Bezug auf die Krisendiagnose. Die Arbeit beleuchtet verschiedene Methoden der Krisendiagnose, sowohl traditionelle als auch moderne mathematisch-statistische Verfahren.
- Die Rolle von Kreditinstituten in der Bewältigung von Unsicherheiten und Risiken.
- Die Bedeutung der Krisendiagnose für Kreditinstitute.
- Die Anwendung traditioneller und moderner Methoden zur Krisendiagnose.
- Die Stärken und Schwächen verschiedener Methoden in Bezug auf ihre Eignung zur Krisendiagnose.
- Die Herausforderungen der Krisendiagnose in der heutigen Zeit.
Zusammenfassung der Kapitel
- Das erste Kapitel beleuchtet die Rolle von Kreditinstituten im Umgang mit Unsicherheiten und Risiken. Es stellt den Zusammenhang zwischen Kreditinstituten und der Unsicherheit im Finanzsystem dar.
- Das zweite Kapitel konzentriert sich auf die Krisendiagnose in Kreditinstituten. Es analysiert die Bilanzanalyse als Instrument der Krisenerkennung und betrachtet das Ausfallrisiko im Kontext von Kreditvergaben.
- Das dritte Kapitel untersucht verschiedene Methoden der Krisendiagnose. Es betrachtet die traditionelle Methode und ihre Kritikpunkte sowie die modernen mathematisch-statistischen Methoden.
Schlüsselwörter
Kreditinstitute, Krisendiagnose, Bilanzanalyse, Ausfallrisiko, traditionelle Methode, mathematisch-statistische Methoden, lineare Diskriminanzanalyse, logistische Regressionsanalyse, Unsicherheit, Risiko, Finanzsystem.
- Citation du texte
- Anonym (Auteur), 2022, Kreditinstitute und moderne Methoden der Krisendiagnose. Eine kritische Analyse, Munich, GRIN Verlag, https://www.grin.com/document/1491515
