Die Effective Duration ist ein Konzept, das in der Finanzwirtschaft verwendet wird, um die Auswirkungen von Zinsänderungen auf den Wert von Anleihen zu messen. Sie gibt an, wie stark der Wert einer Anleihe auf Zinsänderungen reagiert. Im Rahmen der Finanzmathematik und des Risikomanagements wird die Effective Duration als wichtiger Indikator für die Bewertung von Anleihen und die Steuerung von Zinsänderungsrisiken eingesetzt. Die Diskussion um die Effective Duration berührt auch Fragen der Anleihebewertung und des Portfoliomanagements. In diesem Kontext werden verschiedene Modelle und Methoden entwickelt, um die Effective Duration zu berechnen und ihre Auswirkungen auf die Anleihepreise zu analysieren. Du findest wissenschaftliche Arbeiten zu diesem Thema als PDF und eBook, viele auch als Print-on-Demand, bei GRIN.